Коррекционные сигналы нарастают | Инвестиционная группа «УНИВЕР»

Коррекционные сигналы нарастают

12.02.2021

Еженедельный обзор / Российский рынок акций

Костырко Игорь, Руководитель департамента управления активами ООО «УНИВЕР Сбережения»


Федеральная резервная система (ФРС) продолжит стимулирование экономики за счет низких процентных ставок и выкупа активов в крупных объемах, заявил председатель ФРС Джером Пауэлл в ходе выступления в Экономическом клубе Нью-Йорка в среду! При этом индекс потребительских цен за январь в США вышел в соответствии с ожиданиями – всего 0,3 %. Т.е. о росте инфляции пока говорить не приходится, и “бесплатная” раздача денег пока продолжается. В таких условиях вероятность разворота бычьего тренда на фондовых и товарных рынках не велика. Речь может идти лишь о краткосрочных коррекциях, снимающих экстремальную перекупленность. Например, сейчас Американский индекс S&P500 отклонился от своей 200-барной скользящей средней уже ~ на 16%, в прошлом году после аналогичных отклонений дважды начиналась коррекция порядка 8-10%.


На графике нефти марки Brent видим пробой вверх сопротивления в районе ~60$ - падение запасов в США продолжается. При таких ценах должны оживиться сланцевые компании и дальнейший рост вплоть до 64$, конечно, возможен, но должен даваться быкам все труднее, а последующий откат состоится, скорее всего, в район 200-барной скользящей средней, т.е. где-то к уровню ~56$. Индекс ММВБ, упершись в уровень 3450 пунктов, откатился к 20-барной скользящей, закрыв гэп в районе ~3410 пунктов. Скорее всего, до конца недели нас ждет консолидация на текущем уровне, а в дальнейшем либо решения ЦБ РФ по ставке в 13.30 в пятницу либо динамика внешних рынков подскажут нам направление движения.


В случае начала коррекции, при закрытии ниже 3385 пунктов цель снижения – незагрытый гэп в районе ~3310 пунктов. При закреплении индекса ММВБ выше 3440 пунктов, ближайшая цель роста – исторический максимум ~ 3520 пунктов. Пара рубль/доллар снова на важной поддержке ~ 73.6-73.7 рублей за доллар. Отсутствие внятной санкционной политики в отношении России и рост цен на основные экспортные товары, создают предпосылки для пробоя этого уровня вниз. Если ЦБ РФ повысит ставку в пятницу, возможно, это событие и станет катализатором для ухода пары ниже поддержки – в таком сценарии откроется дорога к укреплению рубля вплоть до 69 рублей за доллар США.

 

Еженедельный обзор / Денежный рынок

Ложечко Вадим, Заместитель начальника Отдела операций на денежных рынках ООО «УНИВЕР Капитал»


На ключевом сегменте денежного рынка Московской биржи по однодневным сделкам РЕПО с Центральным Контрагентом текущие ставки составляют: RUB 3,75-4,25 USD 0,15-0,25%, по недельным - RUB 3,85-4,35%, USD 0,2-0,3%.

 

Еженедельный обзор / Рынок еврооблигаций 

Олеся Сысоева, Заместитель Начальника Инвестиционно-брокерского управления ООО "УНИВЕР Капитал"


Цены гособлигаций правительства США слегка скорректировались вверх после падения вначале недели. В понедельник доходности этих выпусков достигали максимальных значений c начала марта прошлого года - 1,186% годовых на предложениях со стороны членов Палаты представителей Конгресса США о дополнительных прямых выплатах американцам в размере на $1400 на человека с доходом не более $75000 в год. Сегодня в США выйдут данные по потребительской инфляции, и в случае превышения прогноза, доходности по десятилетним выпускам могут пробить важный уровень в 1,2% годовых (ожидания по базовому ИПЦ г/г - 1,6%). Сегодня десятилетний выпуск UST торгуется с доходностью 1,16% годовых.


Российские валютные облигации по-прежнему находятся под давлением. Котировки RUS-42 опустились до 133,10% от номинала (доходность к погашению 3,41%), а RUS-28 стоит 169,50% (доходность к погашению 2,4%). Рынок евробондов снижается вслед за US Treasuries. Кроме того, ранее в ходе заседания Европарламента глава дипломатии ЕС Жозеп Боррель озвучил возможность введения новых санкция против России. Предварительно эти вопросы будут обсуждаться 22 февраля на заседании Совета глав МИД ЕС. Из положительных новостей, которые поддерживают котировки, можно назвать рост нефтяных цен. Нефть растет уже девять сессий подряд.


Сегодня Газпром размещает 6-летние еврооблигации в евро. Если проводить аналогию с уже обращающимися бумагами, то доходность по новому выпуску должна быть на уровне 1,45%.

 

Данный материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.  ООО «УНИВЕР Капитал» не несет ответственности за убытки, которые могут быть получены в результате прочтения материала лицом (лицами) и совершения им (ими) последующих действий на его основании.

Данное сообщение не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном сообщении, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «УНИВЕР Капитал» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном сообщении. 

 

 

Настоящим ООО «УНИВЕР Капитал» уведомляет о том, что ООО «УНИВЕР Капитал» осуществляет свою деятельность на рынке ценных бумаг на условиях совмещения различных видов деятельности в соответствии со следующими лицензиями профессионального участника рынка ценных бумаг:

Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-12601-100000 от 09 октября 2009 года, выдана Федеральной службой по финансовым рынкам, срок действия – без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление дилерской деятельности № 045-12604-010000 от 09 октября 2009 года, выдана Федеральной службой по финансовым рынкам, срок действия – без ограничения срока действия.

Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление депозитарной деятельности № 045-12895-100000 от 02 февраля 2010 года, выдана Федеральной службой по финансовым рынкам, срок действия – без ограничения срока действия.

Настоящим ООО «УНИВЕР Сбережения» уведомляет о том, что ООО «УНИВЕР Сбережения» осуществляет свою деятельность на рынке ценных бумаг на условиях совмещения различных видов деятельности в соответствии со следующими лицензиями профессионального участника рынка ценных бумаг:

Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-13789-100000 от 29 августа 2013 года, выдана Федеральной службой по финансовым рынкам, срок действия – без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 045-13792-001000 от 29 августа 2013 года, выдана Федеральной службой по финансовым рынкам, срок действия – без ограничения срока действия.

Информация, предоставленная на настоящем сайте носит ознакомительный характер и не должна рассматриваться как предложение купить или продать иностранную валюту, ценные бумаги и/или иные финансовые инструменты. ООО «УНИВЕР Капитал» и ООО «УНИВЕР Сбережения» не гарантируют доходов и не дают каких-либо заверений в отношении доходов инвестора от инвестирования в финансовые инструменты, которые инвестор приобретает и/или продает, полагаясь на информацию, полученную ООО «УНИВЕР Капитал» или ООО «УНИВЕР Сбережения».

ООО «УНИВЕР Капитал» и ООО «УНИВЕР Сбережения» не несут ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые на настоящем сайте, а также не гарантируют возврат, эффективность и доходность инвестиций.

Информация, предоставленная на настоящем сайте, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. ООО «УНИВЕР Капитал» и ООО «УНИВЕР Сбережения» уведомляют клиента о существовании риска возникновения конфликта интересов, в том числе вследствие осуществления ООО «УНИВЕР Капитал»/ООО «УНИВЕР Сбережения» профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг на условиях совмещения различных видов профессиональной деятельности. ООО «УНИВЕР Капитал» и ООО «УНИВЕР Сбережения» соблюдает принцип приоритета интересов клиента перед собственными интересами/ интересами их работников.

Спасибо!

Благодарим за обращение. Ваша заявка принята.

Наш специалист свяжется с вами в ближайшее время.
Спасибо!
Благодарим за обращение. Асхат Сагдиев лично ответит Вам.

Открыть счет в офисе
Консультация
Подать заявку
Обмен валюты
Задать вопрос спикеру
Звонки от мошенников
В последнее время мы стали получать информацию от посетителей нашего сайта из разных городов России о звонках по телефону от имени консультантов "УНИВЕР Капитал". Звонки поступают с неизвестных мобильных телефонов, в которых сообщается о проводимых конкурсах, акциях, выдаче бесплатных сертификатов, с настойчивым требованием перейти для последующих консультаций в Skype.

Сообщаем, что эти звонки и предлагаемые услуги не имеют никакого отношения к Инвестиционной компании «УНИВЕР Капитал», и производятся неизвестными нам лицами и с явно мошенническими целями.
Как защитить себя?
Проверяйте достоверность информации о проводимых конкурсах и акциях на нашем официальном сайте в разделе Новости, а также официальных аккаунтах в Telegram, Facebook и ВКонтакте.

Запишите номер нашей компании в адресную книгу своего телефона: +74957925550. Если звонок будет с другого номера, он отобразится как неизвестный.

В случае малейших подозрений – обращайтесь в нашу Службу поддержки.
Будьте бдительны!